O desejo de investir na Índia é tão realista quanto a história de crescimento do estado. Se você deseja investir uma parte do portfólio no mercado indiano, o primeiro passo é determinar como encaminhar esses investimentos com eficiência.
Devo abrir minha conta demat e investir diretamente em ações? Que tipo de conta devo usar para investir no fundo mútuo indiano? Qual é a rota internacional de TEC-city (presente da cidade) de Kujarat International?
Colocamos as vantagens e desvantagens de cada método.
Conta Demat
Antes de solicitar uma conta Demat, o NRI deve primeiro classificar a conta bancária. Quando um residente indiano vira o NRI, você deve primeiro mudar a conta bancária para uma conta não -residente (NRO).
Além disso, para gerenciar importações estrangeiras na Índia, você também pode abrir uma conta externa (NRE). Embora os fundos da conta da NRO sejam repetidos livremente em países estrangeiros, existem certas restrições aos fundos da conta da NRO.
As contas existentes não podem ser convertidas em contas NRE.
PIS e conta não -PIS
Para o NRI que você deseja investir na Índia, a distinção entre contas de POS (Esquema de Investimento de Portfólio) e contas não -PIS é importante. Essas duas contas gerenciam como a NRI pode investir em mercados financeiros indianos, especialmente ações e outros preços do petróleo.
A conta PIS é uma conta especial da NRI projetada para negociar no mercado de ações indiano. Este edifício é um sistema regulamentado pelo Banco Indiano da Índia (RBI) e é principalmente para comprar e vender ações e títulos conversíveis na Bolsa de Valores da Índia.
Por outro lado, a conta não -PIS fornece uma maneira mais flexível para o NRI investir na Índia. As contas gerais Demat, geralmente semelhantes às contas da NRO, e a NRI pode investir em extensos produtos financeiros que não sejam ações, como fundos, títulos e derivativos mútuos.
A conta PIS tem uma restrição específica através da conta NRE, mas permite repatriar dinheiro. Nem todos os bancos fornecem instalações de PIs, e a aprovação do RBI é necessária para abrir uma conta PIS com um processo de documentação complicado.
A abertura de uma conta não -PIS é relativamente simples e não requer aprovação do RBI. Você pode abrir uma conta não -PIS usando fundos NRO e NRO, mas os recursos das vendas para contas não -PIS não podem ser transferidos livremente para o exterior. Até US $ 1 milhão por ano podem ser transferidos da conta NRO para NRE, mas exige uma carta de capital, compras fiscais e fundos deduzidos de uma carta, uma declaração de leis de gerenciamento de câmbio que solicitam uma transferência.
O PR Phuta & Co. Pankaj Bhuta, o fundador da CAS, disse: “O formulário 15CA do Formulário 15CB do Contador certificado e o site de imposto de renda geralmente é necessário para garantir regulamentos e identificar a legitimidade da transferência.
As contas de PIs também têm custos e limitações mais altos para investimentos em ações que violam a alocação de NRI. Não existe tal restrição na conta não -PIS.
Investindo em fundos mútuos indianos
O NRI não exige uma conta demat para investir em um fundo mútuo. Se os fundos forem do exterior, existem contas da NRO da Índia, como renda de aluguel, como a renda de aluguel.
Alok Dubey, um distribuidor de fundos mútuos que acomoda principalmente o NRIS, disse que o procedimento de Know-Your-Customer (KYC) é o principal pesado da NRI para investir em fundos mútuos indianos. Os documentos físicos devem ser enviados às autoridades e a NRI é difícil de alterar detalhes, como a inconsistência do nome do PAN e do Adhar.
Especialistas dizem que a NRI dos EUA é uma empresa passiva de investimento estrangeiro (PFIC) para a NRI dos EUA nos Estados Unidos. Isso significa que os lucros não autorizados são tributados em renda geral e não podem ser compensados ou transportados por perdas não metedes. O investimento não se aplica através de ações, títulos ou PMS (Serviço de Gerenciamento de Portfólio). E como os Estados Unidos e o Canadá estão limitados à publicidade, o NRI fornece apenas alguns nomes comerciais.
A Índia impõe impostos sobre ganho de capital sobre fundos mútuos, mas alguns países têm um contrato de sonegação de dois impostos (DTAA) com a Índia, onde o ganho de capital do fundo mútuo é tributável no exterior. No entanto, países como os Emirados Árabes Unidos e Cingapura não impõem impostos sobre ganhos de capital, portanto, os fundos mútuos da NRI são isentos de impostos.
Dubey disse que algumas empresas de gerenciamento de ativos (AMC) não impõem impostos à fonte (TDS) para ganhos de capital para contas de NRE, enquanto todos os AMCs deduzem as contas da NRO.
Outra opção é investir em fundos mútuos. Ou investido na Índia, mas com base no exterior do país. Nesse caso, os impostos dependem da lei de países estrangeiros. Os fundos e ETFs e ETFs de nível tributário da Índia são lucrativos porque não podem reivindicar impostos em países estrangeiros.
Gift City Fund
Com base em Gift City, os fundos fornecem sugestões interessantes para os investidores da NRI. Muitas AMCs iniciaram fundos alternativos de investimento (FIAs), que investe no mercado indiano com um tamanho mínimo de bilhete de US $ 150.000.
Eles oferecem muitos benefícios. Usando Aadhar não requer KYC, NAV é dólar e os fundos são completamente repetidos. Mas a maior vantagem é que certos fundos não atraem impostos na Índia.
Gift City Categoria-3 AIF, que investe ou suprimentos em fundos mútuos indianos, recebe isenções fiscais na Índia (exceto ações diretas).
Programado para ser lançado: fundos de varejo de entrada
Os pequenos fundos de varejo de bilhete ainda não foram lançados para NRI e estrangeiros. Segundo fontes, algumas AMCs começaram a enviar fundos de varejo de entrada através da Gift City e discutir com o International Financial Services Center.
Ankur Choudhary, co -fundador e CEO de seu pertencimento, disse que o NRI pode ser facilmente exposto ao mercado indiano devido ao fundo de varejo de entrada de baixo tamanho de bilhete. Ele disse que sua empresa está em consulta com o IFSCA e fornecerá fundos aprovados.
hortelã O DSP Mutual Fund investiu em mercados estrangeiros e informou que iniciou seu primeiro fundo de varejo de saída em Gift City. Os fundos de saída são para residentes que desejam investir no exterior, mas a NRI pode investir.
Conclusão: não há maneira perfeita
Cada método que o NRIs pode investir na Índia tem vantagens e desvantagens. Fundos gigantes de presentes são sugestões interessantes, mas grandes ingressos estão baixos. Mesmo que o fundo de varejo comece, o produto pode não ser variado.
A conta PIS fornece repatriamento total, mas a abertura é complicada e o investimento está sujeito ao limite da NRI. É mais fácil abrir uma conta não -PIS, mas os fundos não são repetidos livremente.
